L'Agence France Trésor annonce ce jour le lancement de l'OATi 0,55 % 1er mars 2039. Au terme de la construction du livre d'ordres, ouvert mercredi 7 juin en début de matinée et clôturé en milieu de journée, la demande totale a atteint près de 22 milliards d'euros, dont 3 milliards d'euros ont été servis.
Le prix a été établi à 98,57, reflétant un taux de rendement réel à l’émission de 0,646 %.
Les chefs de file de cette opération étaient Barclays, BNP Paribas, Crédit Agricole CIB, Deutsche Bank et J.P. Morgan. Tous les spécialistes en valeurs du Trésor faisaient partie du syndicat.
L'allocation reflète la base d’investisseurs très diversifiée et de qualité dont bénéficie la dette souveraine française. Près de 140 investisseurs finaux ont souscrit à l’opération, un nombre en légère hausse par rapport à la dernière opération syndiquée d’une OATi. Le montant syndiqué a été alloué pour 37 % à des banques à des fins de gestion d’actif/passif, 28 % à des institutions officielles, 17 % à des banques (hors gestion actif/passif), 13 % à des assureurs et gestionnaires d'actifs, et 5 % à des gestions alternatives.
D’un point de vue géographique, la distribution reflète, en cohérence avec la demande structurelle pour les OATi des banques et institutions publiques françaises, une forte demande de la part des investisseurs français et témoigne aussi d’une demande soutenue de la part des investisseurs européens pour les titres d'État français de maturité longue indexés sur l’inflation française. L'allocation met en évidence l'intérêt notamment des investisseurs venant de la zone euro (82 %) – de la France (63 %), de l’Allemagne (6 %), de l’Italie (3 %), et d’autres pays de la zone euro (10 %). Les autres investisseurs sont issus du Royaume-Uni (14 %), d’autres pays européens (2 %) et du reste du monde (2 %).
Autres informations
L’OATi sera livrée le 14 juin 2023, démembrable et cotée sur Euronext Paris. Elle continuera d’être abondée afin de garantir sa liquidité par un encours suffisant, et selon la demande qui sera exprimée par le marché.
Information :
01 40 04 15 50